本周沪深两市出现震荡反弹趋势，尤其是前期消费白马股下跌一年多，开始触底反弹。新能源也表现良好。在过去的两年里，许多白马股出现了高位下跌，有的比高点下跌了60%-70%左右，有的甚至更多。超卖反弹的动力是足够的。本周没有延续上周的市场调整，而是触底反弹，这也是一些触底基金在跌破2900点整数关口后带来的市场反弹。
从经济转型的角度来看，消费、新能源和技术是经济转型受益的三个方向，也是未来牛市股票可能出现的三个领域。这些方向属于投资者未来5-10年可以重点挖掘的方向，尤其是当前估值处于历史低位。巴菲特价值投资的核心是购买好的行业和公司，选择好的价格。但一般来说，好行业、好公司的价格、估值都比较高，比较贵，什么时候会有好的价格，就是等到市场不断调整，投资者缺乏信心，现在正是这一时期，从2021年2月许多消费白马股见顶，至今已跌了近三年。从调整的时间和空间来看，应该说调整已经完全到位，反弹空间比较大。自2021年底新能源达到峰值以来，已经下降了两年多，调整幅度高达60%或70%以上。因此，消费和新能源现在已经到了布局的时间窗口。
2023年12月29日，即市场最后一个交易日结束后，我正式发布了2024年十大预测，从多方面梳理了2024年的投资逻辑。简单总结一下:
美联储将结束加息周期，进入降息周期。无论是三五次降息，美联储的降息周期都将使非美国货币升值。2024年，人民币可能会回到六个字头，这将吸引外国投资流入a股和香港股市，成为增量基金。在经济方面，稳定增长的政策将继续努力。2024年经济复苏将进一步加强，投资、消费、出口三驾马车将带来稳定的经济复苏。GDP预计全年增长约5%。
2024年，货币政策仍将保持相对宽松的状态。低利率、宽流动性和宽信贷支持企业，特别是民营企业的发展。民营企业创造了80%的就业机会。民营经济活跃后，将创造更多的就业机会，提高人民收入水平。居民收入主要由工资收入和财产收入两个方面组成。预计2024年将有所改善。
房地产市场可能会进一步扩大招聘，通过放松房地产市场，取消购买和贷款限制，释放大量的增量需求，从而稳定房地产市场。房价也有望分化，好地段的好房子可能会率先触底反弹，非核心区的房地产可能会继续调整。因此，在房地产市场投资方面，也要坚持价值投资，分析房屋的增值潜力及其价格是否调整到位。房地产市场稳定，经济稳定。金融将增加对房地产企业的支持，促进经济复苏，避免资本链断裂甚至破产的风险。这可以控制房地产市场的风险而不溢出。
在地方债券方面，将出台更多的化债政策，给予地方政府更多的支持和发行地方债券，以增加基础设施投资建设。当私人投资不足时，增加政府投资，创造更多就业机会，提高经济增长水平。
在居民储蓄大转移方面，2024年将有更多机会重新开启新一轮居民储蓄向资本市场转移。事实上，在我在2019年首次提出居民储蓄向资本市场转移的观点后，三年内，居民储蓄向资本市场转移了近10万亿元。从新基金的发行量可以看出，到2020年和2021年，每年新基金的发行量达到3万亿左右。部分居民通过直接开户储蓄进入市场，成为上一轮市场的主要资本驱动力。过去两年，由于市场下跌和亏损，居民储蓄转移的步伐暂停。但2024年将重新开放，这将是推动资本市场走牛的重要动力。过去，住宅储蓄转移的方向是房地产市场，但现在房地产市场的机会正在减少，因此住宅储蓄转移的方向将逐渐转移到资本市场。在过去，是房子拉开了人与人之间的财富差距。你买了多少套房，你在哪里买的房子，你什么时候买的房子决定了你的财富。在未来的20年里，这将取决于你是否购买了公司的股权，你购买了哪些公司的股权，以及如何购买。也就是说，房地产市场的黄金投资期结束后，将是股市的黄金投资期。然而，我们必须进行价值投资，我们必须从经济转型、大消费、新能源、科技三个方向寻找好公司的机会。而且很多传统产业可能已经逐渐进入夕阳阶段，未来增长潜力不大。
2023年，中国资产被严重低估。前海开源战略顾问王宏远先生多次强调，目前的a股、香港股票、中国股票、中国债券和人民币本身被严重低估，有很大的估值修复空间。尽管国际形势仍有可能在2024年动荡，但冲突还没有结束，巴以冲突又开始了。但是，我们希望这些局部动荡能够在2024年通过谈判结束，但发展是主题。中国经济正进入高质量发展阶段，政策将进一步加大，化解房地产市场、地方债券和中小型金融机构的三大风险，促进经济复苏和资本市场复苏。因此，预计2024年a股和港股将开始结构性牛市。白龙马股的估值修复是全年的主要投资线。市场风格将从投机主题、投机概念转向关注业绩，这些表现良好的白龙马股票将是配置的重点。2024年，基金行业将迎来新一轮的发展机遇。许多坚持进行价值投资的基金预计将在市场上上涨，在市场风格转换后表现良好。支持资本市场的政策正在逐步出台，一系列资本市场改革也有利于建设良好的生态环境。因此，建议大家保持信心，耐心，相信国运，相信价值投资，2024年打一场漂亮的翻身仗。
下一篇：返回列表
老胡今天又喘了一口气，我个人盘中涨了3039元，浮亏也跌到了57155元。我看到一些分析人士说，这些天市场正在底部，正在调整，云云。其他人说，现在坚定的看跌者，以及牛市结束时疯狂的看涨者，实际上是一群人。我不能判断这些话的准...
一家设备制造商感慨地说：“做设备这一行，以后再好也很难像2023年那样，一年做三年的工作。”在业内人士看来，2023年无疑是光伏设备行业的“最佳一年”。随着去年下半年产能过剩问题的突出，整个光伏产业链都坐在一条船上，如何...
近日，聚明投资董事长、投资总监刘晓龙就2024年市场、医药、军工等行业分享了自己的最新观点。2007年至2017年，刘晓龙在广发基金从研究员到基金经理再到投资总监，管理规模最高达近400亿元。他的代表作广发行业多次获得金...
①锂电池-中信证券：预计由于澳大利亚锂矿生产成本的系统上升和企业灵活的生产营销策略，这一轮减少澳大利亚矿山生产规模不排除进一步扩大的可能性（永兴材料、中国矿业资源、中国银行业、科达制造、德国纳米等）;②鸿蒙-京...
首先，这块板的地位是最高的。在交易限额的这个时候，预计大概率可以密封到收盘，或者即使在盘中开盘，也有很大概率可以密封，以确保当天收盘时没有风险。如果在关闭板块时表现出强烈的驱动力，并推动其他龙1龙2紧跟交易限额，那么...
本文“2024年,中国资产被严重低估”由壹米财经整理发布，欢迎转载收藏，转载请带上本文链接。
免责声明：【壹米财经】发布的所有信息，并不代表本站赞同其观点和对其真实性负责，投资者据此操作，风险请自担。部分内容文章及图片来自互联网或自媒体，版权归属于原作者，不保证该信息（包括但不限 于文字、图片、图表及数据）的准确性、真实性、完整性、有效性、及时性、原创性等，如有问题，请联系我们！
