本年度最大诈骗案：DGCX鑫慷嘉崩盘，180万投资者被收割百亿

2025-6-26，一个普通的周二下午，但对于180万鑫慷嘉投资者来说，却是噩梦开始的日子。

这一天，无数人发现自己的提现申请，突然卡在了"待审核"状态，而就在前一天，这个号称"秒到账"的平台还在正常运转。

家住湖北的一位女士，她反复刷着新手机APP，5.5万元的积蓄，就这样被冻结在虚拟账户里，抱着能追回的希望去警局报了案。

说起来你可能不信，这个平台从去年开始就被警方盯上了，可还是有那么多人往里冲，就像飞蛾扑火一样。

这个号称"中东最大原油期货平台"的鑫慷嘉，到底是怎么一步步把老百姓口袋里的钱掏空的？

 
镀金外衣下的骗局

鑫慷嘉的崛起堪称一场完美的包装秀。

2023年5月，一个自称与"中石油战略合作"的投资平台横空出世，承诺"原油期货日收益2%"，也就是说投1万块钱，他可以帮你每天赚200块。这么好的收益不会是骗人吧？

 
为了获取信任，平台伪造了与中国石油的"五年战略合作协议"。其实，这份协议只是鑫慷嘉关联公司在2019年，给某省石油分公司供应了20万元油品过滤设备的小生意，被无限放大成了"战略合作"。

一万日赚200，又有伪造的中石油大项目背书，而投了期货，确实能赚到大钱，看着不断上涨的指数，这谁顶得住？于是，大批投资者眼红心跳地往里冲。

 
四个月后，平台突然要求所有用户迁移到一个叫"DGCX鑫慷嘉"的新系统，条件是必须充值激活账户，才能转移原有资产，这波操作直接锁定了第一批资金。

新平台更是把自己包装得金光闪闪，号称是"迪拜黄金交易所(DGCX)中国分站"，但实际上，迪拜DMCC官方先后三次发布声明，明确表示从未授权鑫慷嘉使用DGCX商标。那他服务器在哪？一开始在美国拉斯维加斯，后来躲到不知名角落，连IP都藏起来。

这个平台背后的运营公司，是贵州鑫慷嘉大数据服务有限公司，注册资本显示为3000万，却分文未实缴，法定代表人刘海亮名下的公司全是空壳。

就是这样一个空壳公司，却成功骗取了130万到180万人的信任，涉案金额高达百亿。

 
军事化传销拉人头

鑫慷嘉在传销上玩出了新高度，精心设计了军事化传销体系。

平台将全国划分为东部（江浙沪）、南部（粤闽）、西部（川渝）、北部（京津冀）四大战区，每个战区下设多个"兵团"，用"司令、军长、旅长"等军衔来包装团队长。

 
这个体系就像一台精密运转的收割机，拉50人就能升为"旅长"，可以抽成团队资金的15%；拉500人就能获得"保时捷奖励"（后来被曝出这些豪车都是短租的）。

这种高利让这个金融癌细胞在三四线城市疯狂扩散，警方查获的内部资料显示，云南"风吟兵团"有15万人，江西“凤凰兵团”有10万人。

数字鸦片的成瘾机制

打开其APP，每分钟跳动的原油价格K线图比真市场还热闹，再配上“带单老师”在群里喊：“1分钟后油价必涨！速买！”很多普通人一看这架势，就被唬住了。

但实际上，所谓的预测全是后台操控的。

那个原油走势图是程序员写脚本生成的，涨跌完全由骗子控制。用户看到的“买涨买跌”按钮，按下去根本不是在交易真原油，只是平台内部记账的数字游戏。

喊单的“老师”提前5秒就知道结果——因为按钮在他手上。他喊“涨”的时候后台已经调好参数，用户一买，系统就显示“盈利”，其实钱早进了骗子口袋。

于是它们的收割策略形成完美闭环：初期允许盈利的小额提现培养信任，中期用虚假盈利刺激加仓，后期以"激活费"、"征信威胁"锁死资金。江西某受害者的血泪记录显示，平台甚至诱导用户刷爆28张信用卡追加保证金，最终导致家庭破碎。

当你忍不住诱惑充入10万人民币，平台“贴心”帮你换成等值USDT（一种稳定币，1 USDT≈1美元），之后USDT被平台通过暗网，打到巴拿马空壳公司的钱包，全程不到2分钟。

江西警方查获的流水显示，仅2024年12月一个月，就有2.8亿资金通过USDT转入巴拿马壳公司，其中50%直接被“司令”“军长”等瓜分，剩下的50%，用来给用户账户“画盈利”，让你以为真赚了钱，继续加仓。

从“带你赚钱”到“逼你拉人”

由于没有真实的期货投资，老用户提现的钱就只能靠新用户投入的资金。

当新用户不够填坑时，系统开始锁死提现，方法是选择性兑现和逼老用户拉人头换“解冻额度”。

先说选择性兑现。

新开发的西部市场提现通过率能到68%，而山东、河南这些早期重点地区直接降到12%。这背后的逻辑很简单：西部还有新韭菜可割，而老韭菜已经榨不出油水了。

除了地域，还玩起信用分。用苹果手机的给高"信用分"，用千元机的直接卡你提现，因为前者更有实力发展下线。河北一位服装店老板28万被套，提现时蹦出个"信用分不足"的提示，以此来拉长提现时间，让资金保留在平台。

至于逼老用户拉人头，有两个常见的经典套路：

一是浙江王女士投了50万，账面显示赚到80万，提现时弹出“信用分不足”。客服说：“拉3个人充值，立即加20分”；

二是山东张老板抵押店铺投了200万，提现排队到第15天时，页面提示：“推荐好友投50万，可插队提现”，他咬牙把亲哥拉了进来

崩盘前的疯狂

2025年初，鑫慷嘉开始显露出崩盘的征兆。

1月份，平台突然更改提现规则：10万元以下收取10%手续费，10万元以上需要"排队审核"。

到了4月，提现到账率已经不足5%，排队时间延长到72小时——这是资金链断裂的最直接证据。但就在这样的时刻，平台竟然还推出"投资50万送特斯拉"的促销活动（后来证实这些特斯拉都是短租车），怂恿投资者抵押房产、刷信用卡加仓。

四川珙县、浙江杭州等地警方早已将其定性为"非法集资"，并冻结了部分账户。内部人士爆料，凤凰兵团、云麾兵团等大团队，早在4月初就已悄悄撤离。

平台为了拖延时间，开始搞起"送车"、"助农"等缅北诈骗团伙常用的洗脑套路。那个被会员们尊称为"黄老师"的操盘手，一边在群里发语音安抚大家"平台很安全"，虚构谎言“要补缴税费20%”才导致资金被冻结，拖延时间的同时，还妄图要用户交10%税费来进行最后的收割。另一边，他已经通过混币器将大量USDT转移至开曼群岛壳公司。

 
财富幻灭时刻

2025年6月25日下午，鑫慷嘉的提现功能开始出现异常。

到26日，系统全面瘫痪，大量会员被踢出群，提现页面显示"已拒绝"。

那个曾经号称"中东最大交易所中国分站"的虚拟赌场，在多地警方收网、公司办公地点人去楼空的连环打击下，终于土崩瓦解。

四川、江西警方冻结了1.2亿涉案资金，抓获了8名核心团队长，但主犯早已持圣基茨护照将资产转移至加拿大。

据离职技术主管透露，平台数据库显示当前待提现金额，已超过账面资金的3.7倍。这意味着，即使追回全部冻结资金，平均每个投资者也只能拿回不到1%的本金。

在这场骗局中，令人恶心的是它的自我复制机制。某维权群里42%的成员承认，自己明知风险仍推荐给亲友，只为能优先提现。

一个浙江家庭，老父亲把养老金、儿子把婚房首付、女儿把留学基金全部投了进去，现在全家人在派出所门口抱头痛哭。还有更多像老王这样的普通投资者，他们可能一辈子都没听说过"庞氏骗局"这个词，却成了这场骗局中最惨痛的牺牲品。